50代から投資記録　2023-5-13　直近の米国デフォルトはどうだった？ - Nowhere Man(50代から投資と健康と浦和レッズと)

Market Watch

グズグズとした相場が続きます。
今週は長期債が上昇ですが・・・

３種の神器

１ヶ月チャートを見るとそのグズグズ加減がかわります。

相関の低い３つのアセットなので見事にジグザクしていますが、全体では平行移動。

さてさて、米国の債務超過問題が話題。
政治的駆け引き満載ではありますが、直近ではオバマ政権の2011年７月にデフォルト直前までいき、米国債がAAAからAA+に格下げ（Ｓ＆Ｐ）になっています。

その時相場は？

SPY/GLD/TLT

株が下がり、格下げされた国債自体はむしろ安全資産として買われるという、素人にはよくわからんことになっています。
私のポートフォリオもしぶとく粘ってくれればと思っていますが・・・

My Portfolio

先日の記事で取り上げた「SBI・Vシリーズ、iシリーズ」ですが、私のポートフォリオ（投資方針）で気になるのはやはり
・AGG(米国総合債券）
・IGLN(ゴールド）
この２つですね。
これまでは私のような積立投資家の場合、AGGを毎月コツコツ買うとなると１万円では１株も買えないし、配当金が入っても二重課税になるし、１株再投資できるまで数カ月～数年かかり投資効率はあまり良くありませんでした。
そのAGGが投資信託で買えるということは、配当金の税金が繰り延べ内部再投資になり、毎月定額でコツコツと積み上げればよい資産になるはずです。
現在は利回りも2.5％～3％近くになっていて良い時期に発売されたと思います。

マイ・ポートフォリオをどうするか

現在債券部門は、中期債と長期債、そしてeMAXIS S.の先進国債券を組み込んでいます。
変更するなら中期債か先進国債のところでしょうか。
中期債は長期債ほどではないですが株式暴落時の逆相関性があり（マイ・ポートフォリオの狙い）、AGGや先進国債券のような総合債券は、株式暴落時はたいてい下落しますが、株式より下がり幅が小さく、戻りが早いという特徴があります。どちらもリバランスの原資（債券を売って下がった株を買う）になります。